Формы кредита в зависимости от характера кредитора и заемщика


Классификация форм кредита в зависимости от характера кредитора и

Заемщик — сторона кредитных отношений, получающая кредит и обязанная возвратить полученную ссуду. Должник и заемщик — близкие, но не одинаковые понятия. Предприятия и отдельные граждане могут, например, задержать оплату коммунальных услуг, налогов, страховых выплат. Кредитор в этих случаях ничего не передает, собственником остается тот же субъект. Долг — это состояние не только экономических, но и чисто человеческих отношений; долг — это более широкое понятие, характеризующее обязанность вообще. Применительно к кредитной сделке речь должна идти не о должнике, а о заемщике. Исторически заемщиками были отдельные лица, испытывающие потребность в дополнительных ресурсах. С образованием банков происходит концентрация не только кредиторов, но и значительное расширение состава заемщиков. В современных условиях, помимо банков, заемщиками выступают предприятия, население и государство. Традиционно банки при этом становятся коллективными заемщиками, поскольку занимают не для себя, а для других. Особое место заемщика в кредитной сделке отличает его от кредитора. Во-первых, заемщик не является собственником ссужаемых средств, он выступает лишь их временным владельцем; заемщик пользуется чужими ресурсами, ему не принадлежащими. Во-вторых, заемщик применяет ссужаемые средства как в сфере обращения, так и в сфере производства (для приобретения материалов и расширения и модернизации производства). Кредитор же предоставляет ссуду в фазе обмена, не входя непосредственно в производство. В-третьих, заемщик возвращает ссужаемые ресурсы, завершившие кругооборот в его хозяйстве. Для обеспечения такого возврата заемщик так должен организовать свою деятельность, чтобы обеспечить высвобождение средств, достаточных для расчетов с кредитором. В-четвертых, заемщик не только возвращает стоимость, полученную во временное пользование, но и уплачивает при этом больше, чем получает от кредитора, является плательщиком ссудного процента. В-пятых, заемщик зависит от кредитора, кредитор диктует свою волю. Экономическая зависимость от кредитора заставляет заемщика рационально использовать ссуженные средства

< Назад   Вперед >

Содержание Добавить свое объявление Загрузка...

uchebnik-online.com

III. В зависимости от характера использования ссуженной стоимости в хозяйстве заемщика (цель кредита):

  • производственная,

  • потребительская форма кредита.

IV. Прямая форма кредита отражает непосредственно (без посредников) выдачу ссуды ее пользователям, тогда как косвенная форма возникает, когда ссуда берется как кредитование третьих лиц (кредит на покупку ЦБ).

V. Кредит имеет явную форму, если оба его субъекта осознают и согласны со всеми условиями кредита, тогда как при скрытой форме кредитор не осознает своего положения (в случае задержки з/п происходит кредитование работодателя в скрытой форме).

VI. К старым формам кредита относят коммерческий и банковский кредит, к новым—лизинг, факторинг, овердрафт.

VII. В зависимости от целей кредита

Цель кредита—зависит от кредитных мероприятий: проектное финансирование, инвестиционный кредит, текущий кредит (на пополнение оборотных средств), кредит на конкретную товарную сделку (финансирование торговли), на покрытие разрыва платежного баланса, на покупку ц/б и иные спекулятивные операции на финансовом рынке.

VIII. Отраслевая направленность: если кредит обслуживает потребности промышленных предприятий – промышленный кредит, с/х кредит, торговый кредит, межбанковский.

IX. В зависимости от обеспеченности кредита:

По степени обеспеченности выделяют

  • кредиты с полным (достаточным) обеспечением,

  • неполным обеспечением

  • без обеспечения.

X. При классификации кредита в зависимости от срочности выделяют:

  • сверхкраткосрочный,

  • краткосрочный,

  • среднесрочный,

  • долгосрочный.

Кредит может возвращаться к концу срока весь или отдельными частями.

XI. Плата за кредит: действительная, косвенная, дорогая, дешевая. В практике предприятия иногда встречают беспроцентный кредит, но такие кредиты лишь на первый взгляд не содержат платы, т.к. по сущности кредиторы всегда заинтересованы в получении %, то в данном случае доход по кредиту формируется за счет других операции заемщика, т.е. косвенно. Степень дороговизны конкретного кредита определяется отклонением его ставки от среднерыночной.

Повышенные процентные ставки используются, например, в качестве штрафных санкций. Кредитор зачастую дифференцирует % по кредиту в зависимости от срока кредита, его обеспеченности и платежеспособности заемщика. Платность также меняется с учетом нахождения, позиционирования конкретных отраслей экономики в целом на той или иной стадии экономического цикла.

XII. В зависимости от качества (степень кредитного риска—невозврата):

  • стандартные (2%),

  • субстандартные (5%),

  • высокорисковые (20%),

  • проблемные (50%),

  • безнадежные (100%).

Классификация факторов, определяющих конкретный вид кредита.

См. 75.

Характеристика банковской формы кредита.

Банковский кредит связан с аккумулированием временно свободных денежных средств, их перераспределение и эмиссий через кредитно-банковскую систему. Банки оперируют главным образом привлеченными ресурсами. Они имеют возможность привлекать временно свободные средства всего спектра экономических субъектов – его капитал и строго на платной основе. Банковский кредит – основная форма кредита. Современная экономика требует от предприятий быстрого роста и модернизации производства: наиболее удобным источником на эти цели является банковский кредит; к его средствам прибегает основная масса малых и средних предприятий, т.к. получение средств на фондовом рынке доступно не многим крупным динамично развивающимся предприятиям.

Кредитные организации как профессиональные участники финансового рынка обладают квалифицированными специалистами и всей необходимой информацией о субъектах и объектах кредита, принимают за счет этого грамотные решения. Осуществляя кредитные сделки, они сглаживают интересы сторон, обеспечивают соблюдение юридических норм и защищают от мошеннических действий. Кредитные организации обеспечивают своим вкладчикам-клиентам двойную защиту: страхуя кредитные риски капиталом банка и затем капиталом предприятия.

Масштабность и способность маневрировать средствами позволяет кредитным организациям полнее удовлетворить желание кредиторов и заемщиков, также позволяет диверсифицировать кредит и снизить тем самым кредитный риск. Через кредитные организации осуществляется денежно-кредитное регулирование экономики.

Иногда отдельно выделяют межбанковский кредит, суть которого состоит в перераспределении временно свободных ресурсов внутри банковской системы. Концентрации банковского бизнеса сейчас относительно небольшая, и у банков вслед за их клиентами возникает колебание временно свободных ресурсов. Банковская система в целом успешно нивелирует такими колебаниями по средствам рассматриваемого здесь внутри системного кредита.

Межбанковский кредит достигает 20% кредитного портфеля банка.

Характеристика коммерческой формы кредита.

Возник как следствие особых условий реализации товара, предполагает передачу товара с отсрочкой платежа, т.е. комкредит предполагает взаимосвязь товарных и кредитных сделок, где кредитор одновременно выступает продавцом, а заёмщик покупателем товара.

Кредитная сделка здесь не является самоцелью, она призвана способствовать ускорению реализации товара. Со стороны продавца предоставление комкредита является продолжением оборота его произ-х фондов. Завершение кругооборота фондов и высвобождение стоимости в денежной форме происходит уже у покупателя, поэтому такой кредит предоставляется в товарной, а возвращается в денежной форме.

Предприятие может одновременно получать комкредит и выдавать его. При комкредите и кредитор, и заемщик являются производителем продукта или посредником его реализации.

При товарном кредите ссужается не временно свободная стоимость, завершившая кругооборот, а обычный товар. Собственность на товар переходит от продавца-кредитора к покупателю. Плата за отсрочку платежа включается в стоимость товара. Такой кредит предоставляется на короткие сроки.

Границы комкредита зависят, с одной стороны от наличия у кредитора массы товарных ресурсов, достаточности у него денежных средств для авансирования очередного оборота фондов, от возможности получения банковского кредита, а, с другой стороны, от кредитоспособности заёмщика.

Достоинством комкредита является оперативность в предоставлении средств в товарной форме, техническая простота в оформлении, мобилизация свободных товарных ресурсов и включении их в хозяйственный оборот, расширение маневренности оборотных средств предприятия и предварительное признание общественной полезности в стоимости товара.

Недостатки: ограниченность его во времени по субъектам и размерам; иногда вынужденный со стороны поставщика характер отсрочки платежа в связи с финансовыми затруднениями покупателя; сильное влияние со стороны банковской сферы; меньшая действенность со стороны ДКП государства.

Характеристика государственной формы кредита.

Государство в качестве кредитора предоставляет кредит различным кредиторам. Авторы теории финансов определяют госкредит иначе: как отношение по поводу аккумуляции государством денежных средств на началах возвратности для финансирования госрасходов.

Очевидно, эти два определения охватывает две стороны одной медали.

Государство распоряжается средствами своих налогоплательщиков также как банки средствами своих клиентов. Ему необходимо аккумулировать средства предварительно на финансирование своих расходов, в том числе на принципах кредита.

Государственная форма кредита по сравнению с другими имеет ограниченное применение из-за функциональной ограниченности госбюджета. Использование бюджетных средств на принципах кредита возможно лишь на финансировании небольшой части гос. расходов.

Эффективность гос. использования временно свободных средств уступает частному кредитованию, расходование гос. средств требует длительного заблаговременного планирования. С другой стороны, у гос. кредита имеется достаточно существенных преимуществ, так государство имеет возможность занимать и размещать средства под меньшие по сравнению с другими инвесторами процентные ставки, оперировать средствами в большем объеме и на большие сроки, имеет возможность покрывать потери в кредитовании за счет за счет капиталов и иных доходных налогов.

Чаще всего гос. кредит предоставляется в косвенной форме. Государство выступает гарантом возврата средств за третьих лиц на достаточно разнообразных условиях и очень редко в полном объёме либо предоставляет бюджетные средства на возвратной основе комбанкам на целевые программы, делегируя им права определения конкретных направлений размещения средств, а также в сфере МЭО, где такая форма трансформируется в международную форму кредита.

Характеристика потребительской формы кредита.

Определяет отношение между кредитором и заемщиком по поводу предоставления конкретного конечного потребителя.

Для населения повышение потребительского кредита приводит к повышению его потребительского спроса, ускоряет потребление благ, повышает жизненный уровень. Для предприятий увеличивает реализацию товара, способствуя ускорению оборота фондов и окупаемости капитальных вложений. Следует помнить, что погашение потребительского кредита приводит к обратному результату.

Потребительский кредит может выдаваться банками напрямую конечным заемщикам (прямые кредиты) или косвенно (через посредников -– торговые предприятия, ломбард, прокат, которые во многом фондируют свои кредитные операции за счет банковского кредита).

Продажа товара в рассрочку – форма смешанного потребительского кредита. Ломбардный кредит – денежный кредит. Прокат – товарный кредит.

За счет потребительского кредита оплачивают приобретение мебели, бытовой техники, ремонт, непредвиденные расходы. Приобретение недвижимости и авто происходит за счет ипотечного и лизингового кредита.

Средства могут предоставляться целевым образом на приобретение конкретного товара, который обычно служит обеспечением такого кредита. За счет нецелевого потребительского кредита оплачиваются расходы по усмотрению заёмщика – посредством пластиковый карточки.

Целевой характер и обеспеченность снижает кредитный риск, поэтому целевые ссуды обычно предоставляются в большем объеме. В количественном выражении больше неценового кредита, т.к. карточные технологии обеспечивают операции и делают кредит массовым. Сроки потребительского кредита колеблются от 1 до 3 месяцев.

Население развитых стран тратит порядка 10-20% своих доходов на обслуживание (погашение) потребительского кредита, а также потребительский кредит регулируется со стороны государства более тщательно, по сравнению с другими формами кредита, т.к. напрямую влияет на уровень жизни населения.

Регулирование обычно затрагивает процентные ставки кредита и соблюдение принципов соц. справедливости и доступности кредита.

Характеристика лизинговой формы кредита.

Отношения по поводу передачи в аренду средств труда + финансирование, обслуживание, их приобретение.

Арендатор выбирает оборудование, договаривается с лизинговой компанией о его покупке и с банком о фондировании его приобретения. Объект лизинга – типовое, широко используемое оборудование. Оно переходит в собственность лизинговой компании, но право использование остается у арендатора.

Лизинговая компания и банк представляют один холдинг (для взаимного контроля). Суть лизингового и коммерческого кредита схожа. Комкредит обслуживает реализацию товара текущего потребления, а лизинг – капитального характера. Со стороны фондирующего банка денежные потоки лизинга идентичны банковскому кредиту. Арендатор мог бы получить кредит на полную стоимость имущества, принимая обязательство выплатить основной долг и %.

Вместе с тем лизинговая деятельность более проста и структурирована по сравнению с банковским инвестиционным кредитом, что позволяет экономить на исследовании, администрировании, юр издержках.

Лизинг снижает кредитные риски, т.к. ссужаемая стоимость имеет стандартный товарный вид, полностью подконтролен банку и в любой момент без существенных затрат м.б. передан другому арендатору.

Для арендатора лизинг является более удобным способом финансирования своих капиталовложений – не ухудшается ликвидность его баланса, т.к. чаще всего ни кредит, ни основные средства по балансу арендатора не проходят. Арендатор без существенных затрат может выйти из кредита, не заботясь о реализации оборудования и высвобождения средств. Лизинг позволяет арендатору избежать потерь от морального старения оборудования и оперативно реагировать на технологические новшества, т.е. арендовать оборудование при финансовом кризисе.

Лизинг является распространенным источником средств для большого числа малых предприятий. Для производителя оборудования лизинг, как и другие формы кредита, ускоряет реализацию товара. Наша страна: авиастроение, авиокомпания.

Лизинговые компании оказывает различные смежные услуги: маркетиноговые, консалтиноговые, дилерские, техобслуживание.

Характеристика ипотечной формы кредита.

Отношение по поводу предоставления средств под залог недвижимого имущества. Кредитором при ипотечном кредите могут быть специализированные ипотечные банки (компании) и обычные универсальные банки.

Заемщиком выступает физические или юридические лица, имеющее в собственности объект недвижимости. Ипотечный кредит предоставляется зачастую на приобретение имущества, которое затем становится его основой (целевой характер материальной обеспеченности). Наиболее распространена жилищная ипотека.

Ипотечный кредит по своей сути перекликается с потребительским и лизинговым кредитом, но в отличие от потребительского использования на приобретения недвижимости как товара длительного пользования; а от второго как потребительский товар непрямого непроизводственного значения.

Особенности ипотечного кредита лежит в плоскости его обеспечения и больших сроков. Для получения такого кредита заемщик должен владеть недвижимостью и оформить его под залог. Кредитор на случай невозврата кредита должен иметь возможность относительно легко удержать залог и реализовать его на рынке. Объектами залога чаще всего бывают квартиры и жилые дома, т.к. они из-за своей небольшой стоимости и массовости легко реализуемы, также залогом оформляются производственные здания, магазины, склады, земельные участки.

Большой срок ипотечного кредита определяет его высокую рискованность, принимаемый залог недвижимости в полной мере кредитные риски не снижает, а переводит их в процентные, рыночные и другие.

Отдаленная перспектива погашения кредита увеличивает вероятность изменения в жизни заемщика, базовых процентных ставок, рыночной цены недвижимости, ресурсной базы кредитора, поэтому для ипотечных ссуд важен вторичный рынок и страхование залога.

Ресурсы на кредитование ипотечных банков явл-ся: собственный капитал, ипотечные облигации (т.е. долгосрочные ц/б, выпускаемые под обеспечение приобретения недвижимости), средства на клиентских счетах.

Основные документы при оформлении ипотечного кредита являются закладные, которые также могут иметь свободное хождение на финансовом рынке.

Характеристика международного кредита: его сущность и роль в воспроизводствен-ном процессе, классификация форм международного кредита.

  • временная передача товарно-денежных ресурсов одних стран другим странам в целях ускорения их общеэкономического развития.

При м/н форме кредита состав участников сделки не меняется.

В кредитные отношения вступают те же субъекты: банки, предприятия, население, государство. Но отличительный признак – принадлежность одного из субъектов к другой стране.

Развитие м/н кредита было связано:

1) с вывозом производства за национальные границы,

2) м/н разделением труда,

3) глобализацией товарных и финансовых рынков.

Кредитные отношения влияют на процесс воспроизводства в обоих странах.

Страны стремятся использовать подобный экономический маневр материальными и финансовыми ресурсами для организации высокоэффективного производства, в продукции которого заинтересован и заемщик и кредитор.

В результате м/н кредит способствует: 1) преодолению различий в уровне экономического развития сотрудничающих стран, 2) углублению МРТ.

Часть созданного прибавочного продукта изымается из национальной экономики страны кредитора и поступает в страну заемщика. Для кредитора это влечет за собой необходимость увеличения производства товаров сверх внутренних потребностей или использование для этого ранее наполненных резервов. Для заемщика кредит представляет собой дополнительный источник расширения производства.

Погашение м/н кредита и уплата по нему % производится выручкой от экспорта товаров, для роста которой м/н кредит чаще всего и используется. Возврат м/н кредита приводит к снижению потребления у страны-заемщика и потенциальному росту в стране-кредиторе.

М/н кредиты могут предоставляться в валюте страны-должника, - кредитора, третьей страны, в м/н денежных единицах, деньгами на счет заемщика, акцептом, размещение средств на депозите или в облигациях или в рамках перечисленных ранее форм кредита.

М/н кредит – расширение внешней торговли за счет целевого кредитования экспорта/импорта товаров.

Характеристика международного банковского, коммерческого, государственного кредита, иностранных инвестиций.

Банковское кредитование внешней торговли осуществляется на приобретение и под залог импортируемых товаров.

Производство товаров на экспорт при наличии налаженных внешних связей, авансы или гарантии со стороны государства или крупного банка-импортера, под унифицированные товарно-транспортные документы, под гарантии ведущих экспедиторских компаний.

Внешнеторговые сделки всегда практически оплачиваются посредством аккредитива или банковской гарантии. Банки при этом выступают профессиональными защитниками интересов своих клиентов на м/н рынке, страхуя риски внешнеторговых операций, вытекающие из специфики конкретных стран. Распространена практика фондирования кредитов стран-импортеров за счет межбанковского кредита стран-экспортеров.

М/н коммерческий кредит возникает при предоставлении экспортером своему иностранному контрагенту отсрочку платежа за товар. Наибольшее распространение отсрочка платежа получила при экспорте дорогостоящего оборудования производства крупных ТНК, лизинговый кредит на м/н уровне в частности.

Оформление под залог, техническое обслуживание и возможная реализация этого оборудования берет на себя представитель производителя в стране – импортере.

Другим примером м/н комкредита – уплата аванса за закупаемый товар (особенно до 30% от стоимости). Уплата аванса особенно характерна при закупках дорогостоящего оборудования и военной техники. Уплата аванса страхует для продавца риск отказа м/н покупателя от сделки.

В развитых странах риски по экспортным торговым операциям берут на себя специализированные гос. учреждения (Эксим-банк в США, Гермес в Германии). В случае неплатежа иностранного контрагента Эксим-банк возмещает своему резиденту сумму этого неплатежа и переводит на себя право взыскания долга. Взыскание долга осуществляется по межправительственным каналам. Эксим-банк/Гермес как и обыкновенные коммерческие банки строго лимитируют свои операции на коммерческих началах, но, поддерживаемые мощным гос. аппаратом, имеют больше возможностей по возврату кредитов и конкретный лимит устанавливают в больших объемах.

Страхование рисков стимулирует экспорт, экспорт стимулирует доходы гос. бюджета и позволяет снизить зачастую убыточные операции таких гос. учреждений.

Стимулирование внешней торговли, укрепление позиции национальных производителей на мировом рынке осуществляется и через межправительственный кредит.

Обычно в качестве условий предоставления таких кредитов определяют их прямое целевое использование на приобретение товаров страны-кредитора, доступ производителя страны-кредитора на потребительский рынок заемщика, инвесторов на фондовый рынок, уступки заемщикам на завоеванные ранее м/н позиции.

К м/н кредиту относят также иностранные инвестиции. Ранее иностранные инвестиции не оказывали существенного влияния на экономическое развитие страны.

В последние годы спекулятивный капитал приобретает огромные масштабы и стал действенным инструментом экономической экспансии развитых стран на развивающихся рынках.

М/н кредит породил новые кредитные продукты:

Факторинг- покупка специальной финансовой компанией денежных требований экспортера к иностранному импортеру с дисконтом до наступления срока их оплаты.

Порфетинг – покупка банком на заранее оговоренных условиях векселей и других финансовых инструментов предприятий-участников ВЭД.

Сущность ссудного процента, ссудный процент в воспроизводственном процессе.

Ссудный % представляет собой своеобразную цену ссужаемой во временное пользование стоимости. Ссужаемая стоимость обладает чертами товара, а % представляет собой плату за ее потребительскую стоимость. Процент является обязательным атрибутом кредита. Он может приобретать формы в виде выигрыша от других операций или отношений с заемщиком, но присутствует всегда.

Кредитор продает во временное пользование деньги и приобретает рост их стоимости.

Заемщик, покупая деньги во временное пользование оплачивает их наращением стоимости при возврате суммы. Для заемщика заем оборачивается выигрышем во времени, он получает чужие деньги сегодня, что для него лучше собственных денег завтра. Но выигрыш во времени неизбежно оборачивается проигрышем в доходах, т.е. его платежи по погашению займа возрастают. Доход как результат движения денег является производной от суммы денег и времени пользования ими.

С точки зрения закона производства кредитная сделка была бы бессмысленной и не состоялась бы, если за возвратным движением не скрывалось извлечение заемщиком некоторой пользы из временно заимствованных средств.

Особенности отношений по уплате процента, классификация форм и условий про-цента.

Заемщик за счет кредитных средств должен произвести или купить товар, а затем прибыльно его продать. При возврате кредита происходит раздел полученной прибыли между участниками кредитной сделки.

Раздел прибыли между кредитором и заемщиком должен быть адекватным роли сторон.

На производство товара кредитор выделяет средства, а заемщик вкладывает свои предпринимательские и производственные способности и несет ответственность за успешное производство и прибыльную реализацию товара.

Кредитор не предоставит ссуду, если ожидает получить доход меньше необходимого, а заемщик откажется взять кредит, если плата за него съест всю или большую часть его прибыли.

Не допускается начисление и взыскание % авансом в момент выдачи кредита, т.к. заемщик не обернул ссуженные средства и не получил доход от их использования.

Отношения по поводу % имеют свои особенности по сравнению с отношениями по поводу основной суммы кредита.

1)Если кредит предполагает выдачу средств и их возврат, то уплата % характеризует движение стоимости в одну сторону – в сторону кредитора на невозвратной основе.

Право владения суммой % переходит от заемщика к кредитору, в то время как основная сумма кредита передается заемщику во временное пользование.

2)Для основной суммы кредита характерно авансирование средств, в то время как уплата % означает завершение оборота стоимости.

3)Различаются они по стоимости, если кредит на своей завершающей стадии - это возврат стоимости, то % - это движение приращения стоимости.

Для современной экономики характерно усиление регулирующей роли процентов.

Посредством % уравновешивается соотношение спроса и предложения на кредит, а % содействует рациональному сочетанию собственных и заемных средств.

Коммерческие банки устанавливают дифференцированные % ставки в зависимости от устойчивости и величины привлекаемых ресурсов и от срочности и рискованности самих вложений, регулируя тем самым свою ликвидность и прибыльность бизнеса.

Излишнее использование кредита снижает общий уровень рентабельности оборота, уменьшая тем самым норму дохода на собственные средства, участвующие в этом обороте.

% ставки бывают:

  • фиксированными,

  • плавающими,

  • базисными.

Обычно % за кредит согласуется до его предоставления – пункт в договоре о конкретной % ставке и могут оставаться неизменными в течение всего действия кредита.

Фиксированные ставки выгодны заемщикам, т.к. они заранее определяют доходность кредитуемого мероприятия. Кредитор, особенно если он оперирует привлеченными ресурсами, может понести потери от изменения ставки на денежном рынке. Плавающий процент возникает, когда процентный риск кредитор стремится переложить на заемщика, заранее оговаривается изменение ставки вслед за изменениями конъюнктуры рынка. Базисная ставка за кредит представляет собой результат средних общеэкономических факторов определения цены за кредит, нейтрального воздействия микрофакторов.

Уплата % за кредит осуществляется не реже 1 раза за квартал.

В России получила распространение ежемесячная уплата % за кредит.

В принципе по соглашению сторон допускается любой график уплаты %, не обязательно равными долями или через равные промежутки времени.

Часто предусматривают повышенный и штрафной уровень %, применяемые при несоблюдении кредита, ухудшении кредитоспособности заемщика и невозврате кредита.

Также ссудный % классифицируют по формам кредита, по видам участников, по видам банковских операций и финансовых инструментов.

На уровень % ставок оказывает влияние внешние и внутренние факторы, присущие кредитору и заемщику.

Характеристика макроэкономических факторов определения цены кредита

Характеристика микроэкономических факторов определения цены кредита

Состав и принципы построения банковской системы

В ФЗ отмечается, что банковская система (БС) включает ЦБ, кредитные организации и их ассоциации. Как элементы БС кредитные организации подразделяется на универсальные и специализированные банки + специальные внебанковские финансовые институты, осуществляющие отдельные банковские операции.

К элементам БС относят и банковскую инфраструктуру, которая включает в себя:

– научное, методическое, информационное, кадровое обеспечение банковской деятельности;

– средства связи;

– банковское законодательство.

БС не может существовать без рынка банковских услуг.

Характерные признаки построения БС:

  • БС не является случайной совокупностью системы, в неё нельзя механически включить всех профессиональных участников рынка (лицензир. банковской деятельности).

  • БС специфична, функционирует на принципах, характерных лишь для неё одной, отличающих её от других хоз. систем.

  • БС – это единое целое, многообразие частей, функционирующих на общих технологиях.

  • БС находится в динамичном состоянии, т.е. постоянно дополняется new компонентами, совершенствуется и формирует new связи.

  • БС функционирует как закрытая система, на принципах отношений “банк-клиент”, и не разглашает этих отношений третьим лицам (тайна банк. операций)

  • БС – самоорганизующаяся, т.к. изменения экономической конъюнктуры и экономической ситуации неизбежно приводят к автоматическому изменению политики банка.

  • БС выступает как управляемая система, т.к. банки функционируют на правовом поле, их деятельность регулируется ЦБ, а ЦБ подотчётен представительным органам власти.

Классификация банков.

Классификация КБ:

studfiles.net

Geum.ru

Учебники

Заемщик Ч сторона кредитных отношений, получающая кредит и обязанная возвратить полученную ссуду. Должник и заемщик Ч близкие, но не одинаковые понятия. Предприятия и отдельные граждане могут, например, задержать оплату коммунальных услуг, налогов, страховых выплат. Кредитор в этих случаях ничего не передает, собственником остается тот же субъект. Долг Ч это состояние не только экономических, но и чисто человеческих отношений; долг Ч это более широкое понятие, характеризующее обязанность вообще. Применительно к кредитной сделке речь должна идти не о должнике, а о заемщике. Исторически заемщиками были отдельные лица, испытывающие потребность в дополнительных ресурсах. С образованием банков происходит концентрация не только кредиторов, но и значительное расширение состава заемщиков. В современных условиях, помимо банков, заемщиками выступают предприятия, население и государство. Традиционно банки при этом становятся коллективными заемщиками, поскольку занимают не для себя, а для других. Особое место заемщика в кредитной сделке отличает его от кредитора. Во-первых, заемщик не является собственником ссужаемых средств, он выступает лишь их временным владельцем; заемщик пользуется чужими ресурсами, ему не принадлежащими. Во-вторых, заемщик применяет ссужаемые средства как в сфере обращения, так и в сфере производства (для приобретения материалов и расширения и модернизации производства). Кредитор же предоставляет ссуду в фазе обмена, не входя непосредственно в производство. В-третьих, заемщик возвращает ссужаемые ресурсы, завершившие кругооборот в его хозяйстве. Для обеспечения такого возврата заемщик так должен организовать свою деятельность, чтобы обеспечить высвобождение средств, достаточных для расчетов с кредитором. В-четвертых, заемщик не только возвращает стоимость, полученную во временное пользование, но и уплачивает при этом больше, чем получает от кредитора, является плательщиком ссудного процента. В-пятых, заемщик зависит от кредитора, кредитор диктует свою волю. Экономическая зависимость от кредитора заставляет заемщика рационально использовать ссуженные средства

< Назад   Вперед >

Содержание

geum.ru

11.1. Формы кредита

Формы кредита тесно связаны с его структурой и в определенной степени с сущностью кредитных отношений. Структура кредита включает, как отмечалось ранее, кредитора, заемщика и ссуженную стоимость, поэтому формы кредита можно рассматривать в зависимости от характера: • ссуженной стоимости; • кредитора и заемщика; • целевых потребностей заемщика. В зависимости от ссуженной стоимости целесообразно различать товарную, денежную и смешанную (товарно-денежную) формы кредита. Товарная форма кредита исторически предшествует его денежной форме. Можно предположить, что кредит существовал до денежной формы стоимости, когда при эквивалентном обмене использовались отдельные товары (меха, скот и пр.). Первыми кредиторами были субъекты, обладающие излишками предметов потребления. В поздней истории известны случаи кредитования землевладельцами крестьян в форме зерна, других сельскохозяйственных продуктов до сбора нового урожая. В современной практике товарная форма кредита не является основополагающей. Преимущественной формой выступает денежная форма кредита, однако применяется и его товарная форма. Последняя форма кредита используется как при продаже товаров в рассрочку платежа, так и при аренде имущества (в том числе лизинге оборудования), прокате вещей. Практика свидетельствует о том, что кредитор, предоставивший товар в рассрочку платежа, испытывает потребность в кредите, причем главным образом в денежной форме. Можно отметить, что там, где функционирует товарная форма кредита, его движение часто сопровождается и денежной формой кредита. Денежная форма кредита - наиболее типичная, преобладающая в современном хозяйстве. Это и понятно, поскольку деньги являются всеобщим эквивалентом при обмене товарных стоимостей, универсальным средством обращения и платежа. Данная форма кредита активно используется как государством, так и отдельными гражданами, как внутри страны, так и во внешнем экономическом обороте. Наряду с товарной и денежной формами кредита применяется и его смешанная форма. Она возникает, например, в том случае, когда кредит функционирует одновременно в товарной и денежной формах. Можно предположить, что для приобретения дорогостоящего оборудования потребуется не только лизинговая форма кредита, но и денежная его форма для установки и наладки приобретенной техники. Как уже отмечалось, кредит сводится не только к стадии предоставления средств во временное пользование, но имеет и другие стадии, в том числе возвращение ссуженной стоимости. Если кредит предоставлен в денежной форме и его возврат был произведен также деньгами, то данная сделка представляет собой денежную форму кредита. Товарную форму кредита можно признать только в тех кредитных сделках, в которых предоставление и возвращение ссуженных средств происходят в форме товарных стоимостей. Если кредит был предоставлен в форме товара, а возвращен деньгами или наоборот (предоставлен деньгами, а возвращен в виде товара), то здесь более правильно считать, что имеется смешанная форма кредита. Смешанная (товарно-денежная) форма кредита часто используется в экономике развивающихся стран, рассчитывающихся за денежные ссуды периодическими поставками своих товаров (преимущественно в виде сырьевых ресурсов и сельскохозяйственных продуктов). Во внутренней экономике продажа товаров в рассрочку платежей сопровождается постепенным возвращением кредита в денежной форме. В зависимости от того. кто в кредитной сделке является кредитором. выделяются следующие формы кредита: банковская, хозяйственная (коммерческая), государственная, международная, гражданская (частная, личная). Вместе с тем в кредитной сделке участвует не только кредитор, но и заемщик; в кредитной сделке они равноправные субъекты. Предложение ссуды исходит от кредитора, спрос - от заемщика. Если банк, например, предоставляет кредит населению, а физическое лицо вкладывает свои сбережения на депозит в банке, то в этих случаях имеется один и тот же состав участников (банк и население). Вместе с тем каждая из сторон занимает здесь разное положение: в первом случае банк служит кредитором; во втором - заемщиком; в свою очередь в первом случае физическое лицо выступает в качестве заемщика, во втором - кредитора. Кредитор и заемщик меняются местами: кредитор становится заемщиком, заемщик - кредитором. Это меняет и форму кредита. Банковская форма кредита - наиболее распространенная форма. Это означает, что именно банки чаще всего предоставляют свои ссуды субъектам, нуждающимся во временной финансовой помощи. По объему ссуда при банковской форме кредита значительно больше ссуд, выдаваемых при каждой из других его форм. Это не случайно. Банк является особым субъектом, основополагающим занятием которого чаще всего становится кредитное дело, он совершает многократное круговращение денежных средств на возвратной основе. Первая особенность банковской формы кредита состоит в том, что банк оперирует не столько своим капиталом, сколько привлеченными ресурсами. Заняв деньги у одних субъектов, он перераспределяет их, предоставляя ссуду во временное пользование другим юридическим и физическим лицам. Вторая особенность заключается в том, что банк ссужает незанятый капитал, временно свободные денежные средства, помещенные в банк хозяйствующими субъектами на счета или во вклады. Третья особенность данной формы кредита характеризуется следующим. Банк ссужает не просто денежные средства, а деньги как капитал. Это означает, что заемщик должен так использовать полученные в банке средства, чтобы не только возвратить их кредитору, но и получить прибыль, достаточную по крайней мере для того, чтобы уплатить ссудный процент. Платность банковской формы кредита становится ее неотъемлемым атрибутом. При хозяйственной (коммерческой) форме кредита кредиторами выступают хозяйственные организации (предприятия, фирмы, компании). Данную форму в силу исторической традиции довольно часто называют коммерческим кредитом, иногда вексельным кредитом, поскольку в его основе лежат отсрочка предприятием-продавцом оплаты товара и предоставление предприятием-покупателем векселя как его долгового обязательства оплатить стоимость покупки по истечении определенного срока. Вероятно, термин «коммерческий» кредит возник как реакция на долговые отношения, возникающие между поставщиком и покупателем при отгрузке товара и предоставлении договорной отсрочки платежа. Понятие «коммерческий» означает торговый, т.е. то, что образовалось на базе особых условий продажи товаров. Эволюция взаимоотношений между предприятиями порождает не только отсрочку платежа за товар, но и другие формы. В современном хозяйстве предприятия предоставляют друг другу не только товарный, зачастую не столько товарный, сколько денежный кредит. Банки перестали быть монополистами в осуществлении кредитных операций; кредиты могут предоставлять практически все предприятия и организации, имеющие свободные денежные средства. Типичной стала ситуация, когда крупные промышленные и торговые предприятия и организации выдают денежные кредиты своим партнерам. Термин «коммерческий» кредит в его классическом понимании уступает его толкованию как хозяйственного кредита, предоставляемого предприятиями-кредиторами в товарной и денежной формах. Хозяйственная (коммерческая) форма кредита имеет ряд особенностей. Прежде всего его источником являются как занятые, так и незанятые капиталы. При товарной форме хозяйственного кредита отсрочка оплаты служит продолжением процесса реализации продукции, ссужается не временно высвободившаяся стоимость, а обычный товар с отсрочкой платежа. При денежной форме хозяйственного кредита его источником выступают денежные средства, временно высвободившиеся из хозяйственного оборота. Важно при этом и то, что при товарном хозяйственном кредите собственность на объект передачи переходит от продавца-кредитора к покупателю, при денежном хозяйственном кредите собственность на ссуженную стоимость не переходит от кредитора к заемщику, последний получает ее только во временное владение. По-разному осуществляется платность за пользование кредитом. При товарном хозяйственном кредите плата за отсрочку платежа входит в стоимость товара, при денежном хозяйственном кредите плата за пользование ссудой взимается в открытой форме - кроме размера кредита, возвращаемого кредитору, заемщик дополнительно уплачивает ссудный процент. Хозяйственный кредит независимо от своей товарной или денежной формы предоставляется главным образом на короткие сроки, в то время, как, например, банковский кредит зачастую носит долгосрочный характер. Государственная форма кредита возникает в том случае, если государство в качестве кредитора предоставляет кредит различным субъектам. Государственный кредит следует отличать от государственного займа, где государство, размещая свои обязательства, облигации и др., выступает в качестве заемщика. Государственный заем чаще всего размещается под определенные государственные программы (на цели восстановления народного хозяйства в послевоенный период, развития народного хозяйства, в том числе его отдельных отраслей и пр.). Займы размещаются, как правило, на длительные сроки (на пять, десять и даже двадцать лет). В отличие от государственных займов, широко распространенных в современном хозяйстве, государственная форма кредита по сравнению с другими формами имеет ограниченное применение, чаще всего предоставляется через банки, а также в сфере международных экономических отношений, по существу становится международной формой кредита. При международной форме кредита состав участников кредитной сделки не меняется, в кредитные отношения вступают те же субъекты -банки, предприятия, государство и население, однако отличительным признаком данной формы является принадлежность одного из участников к другой стране. Здесь одна из сторон - иностранный субъект. Россия хотя и предоставляет кредиты иностранным субъектам, однако в большей степени выступает заемщиком, нежели кредитором. Гражданская форма кредита основана на участии в кредитной сделке в качестве кредитора отдельных граждан, частных лиц. Такую сделку иногда называют частной (личной) формой кредита. Гражданская (частная, личная) форма кредита может носить как денежный, так и товарный характер, применяется во взаимоотношениях со всяким из других участников кредитных отношений. Во взаимоотношениях частных лиц друг с другом данная форма кредита часто носит дружеский характер: ссудный процент устанавливается в меньшей сумме, чем в банках, в некоторых случаях не взыскивается; кредитный договор не заключается, чаще используется долговая расписка, однако и она зачастую не применяется. Элемент доверия здесь приобретает повышенное значение. Срок такого кредита не является жестким, чаще носит условный характер. Как отмечалось ранее, формы кредита можно также различать в зависимости от целевых потребностей заемщика. В этой связи выделяются две формы: производительная и потребительская формы кредита. Производительная форма кредита связана с особенностью использования полученных от кредитора средств. Этой форме кредита свойственно использование ссуды на цели производства и обращения, на производительные цели. Так же, как в случае с товарной формой кредита, можно предположить, что его потребительская форма исторически возникла в начале развития кредитных отношений, когда у одних субъектов ощущался избыток предметов потребления, у других возникала потребность во временном их использовании. Со временем данная форма стала распространенной и в современном хозяйстве, позволяя субъектам ускорить удовлетворение потребностей населения прежде всего в товарах длительного пользования. Потребительская форма кредита в отличие от его производительной формы используется населением на цели потребления, он не направлен на создание новой стоимости, преследует цель удовлетворить потребительские нужды заемщика. Потребительский кредит могут получать не только отдельные граждане для удовлетворения своих личных потребностей, но и предприятия, не создающие, а «проедающие» созданную стоимость. Современный кредит имеет преимущественно производительный характер. Как отмечалось ранее, решающий удельный вес среди разнообразных форм кредита имеет банковский кредит. Это означает, что заемщик не только должен возвратить ссуду, но и уплатить за ее использование ссудный процент. В современном хозяйстве кредит ссужается не просто в форме денег, а в форме денег как капитала. Движение денег как капитала, как возрастающей стоимости обусловливает производительное использование ссуды, требует от заемщика такого размещения заемных средств, которое предполагает их рациональное, производительное использование, создание новой стоимости, прибыли, частично уступаемой кредитору в виде платы за временное позаимствование ссуженной стоимости. Это не исключает случаи покрытия кредитом убытков от деятельности предприятий. Здесь форма кредита вступает в противоречие с его содержанием, в конечном счете нарушаются законы кредита, нарушается ход кредитного процесса, кредит из фактора экономического роста превращается в инструмент обострения диспропорций в развитии экономики. Чистых форм кредита, изолированных друг от друга, не существует. Банковский кредит, например, хотя и предоставляется в денежной форме, однако на практике его погашение производится в форме товаров. Часто подобная ситуация вызывается исключительными обстоятельствами. Так, в России в период современного экономического кризиса 90-х гг. и сильной инфляции банки производили взыскание кредита посредством получения от заемщика соответствующих сумм товаров. Известны случаи, когда предприятия-заемщики расплачивались с банками за полученные ранее кредиты сахаром, который работники банка продавали по сходной цене клиентам и знакомым. Это относится и к другим формам кредита. Банковский кредит, будучи по своему характеру производительным кредитом, на практике приобретает потребительские черты. В свою очередь гражданский кредит - это далеко не всегда потребительский кредит. Граждане могут приобретать ссуду на строительство или ремонт дома, приобретение хозяйственного инвентаря, используемого при сельскохозяйственных работах. Кредит гражданам на их потребительские цели в определенной степени может быть направлен на поддержание их жизнедеятельности, восстановление физических сил и здоровья, поэтому косвенно также приобретает своеобразные производительные черты. В отдельных случаях используются и другие формы кредита, в частности: • прямая и косвенная; • явная и скрытая; • старая и новая; • основная (преимущественная) и дополнительная; • развитая и неразвитая и др. Прямая форма кредита отражает непосредственную выдачу ссуды ее пользователю, без опосредуемых звеньев. Косвенная форма кредита возникает, когда ссуда берется для кредитования других субъектов. Например, если торговая организация получает ссуду в банке не только для приобретения и продажи товаров, но и для кредитования граждан под товары с рассрочкой платежа. Косвенными потребителями банковского кредита являются граждане, оформившие ссуду от торговой организации на покупку товаров в кредит. Косвенное кредитование происходило при кредитовании заготовительных организаций. В той части, в которой ссуда выдавалась заготовительной организации на оплату заготавливаемой продукции, наблюдается прямая форма кредита, в той же части, в какой данная ссуда шла на выплату заготовительной организацией авансов сдатчикам под будущий урожай сельскохозяйственной продукции, возникала косвенная форма кредита. Под явной формой кредита понимается кредит под заранее оговоренные цели. Скрытая форма кредита возникает, если ссуда использована на цели, не предусмотренные взаимными обязательствами сторон. Старая форма кредита - форма, появившаяся в начале развития кредитных отношений. Например, товарная ссуда под заклад имущества представляла собой старейшую форму, используемую на ранних этапах общественного развития. Для рабовладельческого общества была характерна ростовщическая форма кредита, которая впоследствии исчерпала себя, однако при определенных условиях ростовщическая плата за заемные средства может возникать и в современной жизни. Старая форма может модернизироваться, приобретать современные черты. К новым формам кредита можно отнести лизинговый кредит. Объектом обеспечения становятся не только традиционное недвижимое имущество, но и современные виды техники, новые товары, являющиеся признаком современной жизни (автомобили, яхты, дорогостоящая видеоаппаратура, компьютеры). Современный кредит служит новой формой кредита по сравнению с его ростовщической формой. Основная форма современного кредита - денежный кредит, в то время как товарный кредит выступает в качестве дополнительной формы, которая не является второстепенной, второсортной. Каждая из форм с учетом разнообразных критериев их классификации дополняет друг друга, образуя определенную систему, адекватную соответствующему уровню товарно-денежных отношений. Развитая и неразвитая формы кредита характеризуют степень его развития. В этом смысле ломбардный кредит называют допотопным, «нафталиновым» кредитом, не соответствующим современному уровню отношений. Несмотря на это, данный кредит применяется в современном обществе, он не развит достаточно широко, например, по сравнению с банковским кредитом.

< Назад   Вперед >

Содержание Добавить свое объявление Загрузка...

uchebnik-online.com


Смотрите также